Положением № 548-П установлен порядок расчета собственных средств профессионального участника рынка ценных бумаг (далее - организация), а также соискателя лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг.
В связи с изданием Положения № 548-П со дня его вступления в силу отменяется применение приказа ФСФР России от 23 октября 2008 года № 08-41/пз-н "Об утверждении Положения о порядке расчета собственных средств профессиональных участников рынка ценных бумаг, управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов, товарных бирж и биржевых посредников, заключающих в биржевой торговле договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является биржевой товар".
Требования Положения № 548-П не распространяются на кредитные организации, а также на организации, имеющие одновременно лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг и лицензию управляющей компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов.
Положением № 548-П определены сроки, в которые организация должна устранить снижение размера собственных средств организации ниже размера, установленного нормативными актами Банка России. Так, снижение, которое возникло по независящим от действий организации обстоятельствам в результате несоответствия принимаемых к расчету собственных средств активов предусмотренным Положением № 548-П требованиям, должно быть устранено в течение одного месяца с даты, когда указанное снижение было или должно было быть выявлено. Снижение, возникшее в результате несоответствия активов требованиям Положения № 548-П в связи с принятием Советом директоров Банка России решения об изменении перечня рейтинговых агентств или о повышении уровня рейтинга, должно быть устранено в течение шести месяцев с даты вступления в силу вышеупомянутого решения Совета директоров Банка России, если в нем не предусмотрен иной срок.
Определены особенности принятия предусмотренных активов к расчету собственных средств организации.
В частности, с 1 апреля 2017 года предусматривается принятие ценных бумаг к расчету собственных средств организации, если они включены в котировальный список первого (высшего) уровня российской биржи или в основной (официальный) список иностранной биржи, которая входит в перечень бирж, утвержденный Банком России в соответствии с Указанием Банка России от 28 января 2016 года № 3949-У "Об утверждении перечня иностранных бирж, прохождение процедуры листинга на которых является обязательным условием для принятия российской биржей решения о допуске ценных бумаг иностранных эмитентов к организованным торгам, а также условием для непроведения организациями, осуществляющими операции с денежными средствами или иным имуществом, идентификации бенефициарных владельцев иностранных организаций, чьи ценные бумаги прошли процедуру листинга на таких биржах". Данное требование не будет применяться к государственным ценным бумагам Российской Федерации, клиринговым сертификатам участия, а также к облигациям, если по таким облигациям хотя бы в один день из последних 30 дней, предшествующих расчетной дате, в информационной системе Блумберг (Bloomberg) или информационной системе Томсон Рейтерс (Thompson Reuters) были одновременно выставлены заявки на покупку и заявки на продажу как минимум тремя дилерами, при условии, что указанными облигациями являются:
- облигации, обеспеченные гарантией Российской Федерации;
- облигации, эмитенту или выпуску которых присвоен кредитный рейтинг не ниже минимального уровня предусмотренного рейтинга;
- облигации, обеспеченные поручительством или независимой гарантией лица, имеющего кредитный рейтинг не ниже минимального уровня предусмотренного рейтинга.
Кроме того, в частности, предусматривается принятие к расчету собственных средств денежных средств организации и ее клиентов, находящихся на ее расчетных счетах и во вкладах (депозитах) в иностранных банках, при условии, что такие банки имеют кредитный рейтинг, не ниже предусмотренного минимального уровня рейтинга, а также отвечают требованиям, установленным подпунктом 1 пункта 2 статьи 51.1 Федерального закона от 22.04.1996 № 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" (далее – Закон № 39-ФЗ). Напомним, что согласно вышеупомянутой норме Закона № 39-ФЗ к размещению и (или) публичному обращению в Российской Федерации могут быть допущены ценные бумаги иностранных эмитентов с местом учреждения в государствах, являющихся членами Организации экономического сотрудничества и развития (ОЭСР), членами или наблюдателями Группы разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (ФАТФ) и (или) членами Комитета экспертов Совета Европы по оценке мер противодействия отмыванию денег и финансированию терроризма (Манивэл), и (или) участниками Единого экономического пространства. При этом вышеупомянутые ценные бумаги должны соответствовать требованию, согласно которому иностранные финансовые инструменты должны одновременно соответствовать условиям присвоения им международного кода (номера) идентификации ценных бумаг и международного кода классификации финансовых инструментов, а также квалификации их в качестве ценных бумаг в порядке, установленном Банком России.
В приложении к Положению № 548-П приводится таблица кредитных рейтингов с указанием минимального необходимого уровня, присвоенного рейтинговыми агентствами S&P, Moody's, Fitch, а также установленного Советом директоров Банка России.
Положение № 548-П вступает в силу с 1 сентября 2016 года. Для ряда его норм установлены пределы срока их действия, для отдельных положений установлены иные сроки вступления их в силу.
Так, глава 5 "Особенности принятия к расчету собственных средств отдельных требований по обязательствам, принятых к бухгалтерскому учету" вступает в силу с 1 октября 2016 года.
Так же, как и вышеупомянутая норма, устанавливающая условие принятия ценных бумаг к расчету собственных средств организации, с 1 апреля 2017 года вступает в силу норма, согласно которой финансовые вложения организации в инвестиционные паи паевого инвестиционного фонда, ценные бумаги иностранного фонда, а также ипотечные сертификаты участия принимаются к расчету собственных средств в размере, не превышающем 25 процентов соответственно стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда, стоимости чистых активов иностранного фонда и стоимости (размера) ипотечного покрытия.